☕Meta Tiene Fiebre Radioactiva

ANTES DE LA CAMPANA
5 cosas que debes saber hoy

1. Trump publicó en redes sociales que Xi Jinping es muy difícil para negociar, lo que genera dudas sobre si se mantendrá la frágil tregua económica entre las dos economías más grandes.

2. China está considerando hacer un pedido de cientos de aviones Airbus el próximo mes. Este acuerdo permitiría a Xi enviar un mensaje a Trump sobre comercio. Las acciones de Airbus suben 4% mientras Boeing baja 0.2%.

3. Las acciones de CrowdStrike cayeron casi 7% después de que la empresa de ciberseguridad proyectara ingresos para el trimestre actual por debajo de las estimaciones.

4. Elon Musk criticó el proyecto de ley fiscal de Trump calificándolo como una "abominación" que afecta al presupuesto, mientras los republicanos fiscalmente conservadores aumentan sus críticas al paquete fiscal.

5. Un barco que transportaba 3,000 vehículos eléctricos a México fue abandonado en medio del Océano Pacífico después de incendiarse. Es el último de varios incendios importantes en barcos que transportan vehículos eléctricos.                 

ANALISIS
La Energía Nuclear Alimenta la Revolución de la IA

A pesar de todo el revuelo en torno a los chips y el software, el ingrediente más importante del auge de la inteligencia artificial bien podría ser la energía.

Toda esa innovación sin duda consumirá cantidades históricas de energía.

Meta lo reconoce.

El martes, la empresa matriz de Facebook firmó un acuerdo de 20 años para comprar energía nuclear a Constellation Energy, siguiendo el ejemplo de sus homólogos de los Siete Magníficos: Microsoft, Google y Amazon, que han tomado medidas similares.

Las acciones de Constellation Energy y Meta han tenido un sólido 12 meses.

Las acciones de Constellation subieron inicialmente con la noticia, pero cerraron la sesión con una caída del 0,13%.

Meta también cerró con una ligera caída, aunque varios ETF nucleares registraron alzas:

• Índice Range Nuclear Renaissance: +0,79 %

• VanEck Uranium Nuclear Energy: +1,8 %

• Global X Uranium: +2,73 %

• Temas: Uranio y Nuclear: +3,34 %

La reacción del mercado subraya la intuición de Wall Street de que el próximo mercado de IA podría medirse en kilovatios en lugar de chips.

El nuevo contrato de Meta respalda las operaciones y mejoras en el Centro de Energía Limpia Clinton, cerca de Chicago. Si bien la compañía no recibirá energía directamente, está comprando energía limpia para compensar eficazmente sus fuentes de energía menos respetuosas con el medio ambiente en otros lugares.

La estructura refleja el acuerdo de Microsoft de 2024 para reiniciar un reactor de Three Mile Island con el fin de alimentar IA.

Constellation Energy controla más del 20% de la capacidad nuclear de EE. UU., y los créditos fiscales del gobierno contribuyen a sostener aproximadamente el 85% de su generación anual.

En su opinión, Constellation se erige como uno de los mayores beneficiarios de la creciente demanda de energía para centros de datos.

Mientras tanto, la administración Trump está presionando para cuadruplicar la capacidad de generación nuclear de EE. UU. para 2050, y también está trabajando para agilizar la tramitación de permisos con el fin de acelerar los procesos e impulsar la inversión.

Esta flexibilización regulatoria, sumada a las necesidades energéticas de la industria de la IA, da a los inversores motivos para estar contentos.

Con las proyecciones de Bloomberg Intelligence de que la demanda de energía de la IA se multiplicará por diez en esta década, la energía nuclear podría convertirse en la siguiente etapa del negocio de la IA.

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AL CIERRE
Indicadores de mercado de ayer 

Lo que esperamos hoy 👇🏽  

Hoy continúa el frenesí del mercado laboral con el informe de empleo de ADP, un análisis de la situación de los empleadores privados en Estados Unidos. Las empresas privadas crearon 62.000 nuevos empleos el mes pasado, pero el informe dejó claro que las empresas estaban preocupadas por el impacto de los aranceles en sus resultados. Los economistas prevén que se ajustaron el presupuesto en mayo.

En cuanto a las ganancias, tenemos algunos informes que vale la pena seguir, como los de Dollar Tree, Five Below, Brown-Forman y MongoDB. Además, hay otra empresa de la que quizás no haya oído hablar, pero que desempeña un papel como referente en un sector muy específico.

Antes de la apertura

• Thor Industries es el mayor fabricante de vehículos recreativos del mundo y, como tal, el propietario de Airstream está sujeto a la naturaleza cíclica de la demanda de vehículos recreativos. En este momento, a los analistas les preocupa que una desaceleración del gasto pueda provocar una caída en las compras de vehículos recreativos a medida que los consumidores se ajustan el cinturón. Sin embargo, la posición de Thor en el mercado internacional le proporciona una mayor protección arancelaria que sus competidores, y su balance general es sólido. Wall Street no cree que este sea un buen trimestre, y las acciones de Thor podrían verse afectadas. Sin embargo, cuando la demanda cíclica finalmente se recupere, un precio bajo para un líder del sector podría resultar tentador para los posibles inversores.

  📈 Consenso: 2,31 $ de ganancias por acción (BPA), 2.690 millones de dólares en ingresos.

• Calendario completo de ganancias aquí 

ANTES DE LA CAMPANA
¿Quién se mueve esta mañana? 

• Wells Fargo sube 3% después de que la Reserva Federal levantara el límite de activos que había restringido su tamaño durante más de siete años.

• Hewlett Packard Enterprise sube 4.1% después de superar las expectativas en sus resultados, con la IA impulsando la demanda de servidores.

• Las acciones de Nvidia suben 0.9% y Microsoft baja 0.2%.

  

• Asana cae 7.9% después de que los resultados del primer trimestre generaran preocupaciones sobre el crecimiento.

GRÁFICO DEL DÍA
Comprar americano  

A pesar de la narrativa de que los inversores internacionales están abandonando a EE. UU., Katy L. Huberty, directora global de investigación de Morgan Stanley, cree que los activos y las acciones nacionales seguirán atrayendo fuertes flujos de capital.

La razón es simple: no hay muchas otras opciones para los inversores internacionales. Observa el gráfico a continuación, que compara el tamaño del mercado de valores estadounidense con el del resto del mundo.

Aunque Estados Unidos eclipsa a los mercados de renta variable alternativos, eso no significa que no haya otras opciones. De hecho, los mercados emergentes se han vuelto particularmente atractivos este año, con fuertes ganancias provenientes de Brasil y Polonia. Aun así, incluso con la turbulencia del mercado de bonos que mantiene alerta a los inversores, los mercados estadounidenses siguen dominando.

TITULARES
Noticias de la bolsa 

• Musk calificó el proyecto de ley de impuestos y gasto como una "abominación repugnante" (WSJ)

• La inflación en la eurozona cayó al 1,9% (CNBC)

• Suiza registró deflación por primera vez en cuatro años (FT)

• Las vacantes y contrataciones en EE. UU. repuntaron en abril (BBG)

• La Bolsa de Valores de Texas está en camino de comenzar a cotizar en el primer trimestre de 2026 (BBG)

EVENTOS NOTABLES
Flujo de Operaciones 

🤝🏻 Lista completa aqui

Fusiones y adquisiciones / Inversiones

• El presidente de Toyota, Akio Toyoda, propone una recompra por $33B de Toyota Industries, provocando críticas por valorar la empresa con un 11% de descuento.  

• PETRONAS revisa opciones para vender parcial o totalmente su filial canadiense, valorada entre $6B y $7B.  

• Viper Energy, unidad de Diamondback Energy, adquiere Sitio Royalties por $4.1B incluyendo deuda, consolidando posiciones en el Permian Basin.  

• IOI Properties comprará el 50.1% de una emblemática torre de oficinas en Singapur propiedad de City Developments por $1.1B.  

• Pandox y Eiendomsspar presentaron oferta no vinculante de $1.5B por la irlandesa Dalata Hotel Group.

   

Capital de riesgo (VC)

• Impulse Space recaudó $300M en Serie C liderada por Linse Capital.  

• La startup de robótica letona Aerones captó $62M liderados por Activate Capital y S2G Investments.  

• Antheia, fabricante de ingredientes farmacéuticos, recaudó $56M en Serie C con Global Health Investment Corporation al frente.  

• Zero Networks, enfocada en ciberseguridad, levantó $55M liderado por Highland Europe.  

• Voxel, plataforma de IA para seguridad laboral, obtuvo $44M en Serie B con NewRoad Capital Partners.

IPO / Listados directos / Emisiones / Operaciones en bloque

• El banco portugués Novo Banco, apoyado por Lone Star, votará pasos preparatorios para un posible IPO de $1.1B.  

• Virgin Australia, controlada por Bain Capital, busca recaudar $443M en su oferta pública en la bolsa australiana.