☕ La cajita infeliz 🍔

Los futuros de EE.UU. suben ligeramente antes de los datos, las ganancias de Microsoft están en el foco y Europa informa datos de crecimiento mixtos.

En el correo electrónico de hoy:

• 5 cosas que debes saber (antes de la apertura del mercado)

• Calendario de eventos de esta semana

• La cajita infeliz de Mcdonalds

• Titulares y flujo de operaciones en Wall Street

MERCADOS
5 cosas que debes saber antes de que abra el mercado de valores

Acciones estables

Los futuros de acciones estadounidenses subieron el martes antes de la publicación de los datos de confianza del consumidor y la Encuesta de ofertas de empleo y rotación laboral. El dólar se mantuvo estable frente a una cesta de monedas y los rendimientos de los bonos del Tesoro se mantuvieron estables. 

• Decisiones de los bancos centrales el miércoles: Banco de Japón y Reserva Federal de EE.UU.

Microsoft se avecina

Todas las miradas estarán puestas en Microsoft, que publicará sus resultados tras el cierre de hoy. El escrutinio es alto después de que Tesla y Alphabet decepcionaran la semana pasada, provocando una breve pero intensa liquidación de acciones. 

• Ganancias de Microsoft: Informe de hoy

• Próximos informes: Apple, Amazon

Ganancias mixtas

Las ganancias en Europa el martes fueron mixtas:

• BP a la alza: superó los beneficios, mantuvo las recompras y aumentó el dividendo

• Standard Chartered a la alza: amplió el programa de recompra.

• Diageo a la baja: Caen ventas en América Latina, Caribe, EE.UU.

Preocupaciones de crecimiento

Los datos del PIB en Europa mostraron un estado económico incierto.El crecimiento desigual presenta un desafío para las autoridades del Banco Central Europeo mientras se acercan a una decisión en septiembre sobre otro recorte de las tasas de interés.

• El PIB alemán se contrajo inesperadamente en el segundo trimestre

• Francia y España mostraron un crecimiento mejor de lo esperado

Medidas de China

El gobernante Partido Comunista de China se comprometió a aumentar el gasto de los consumidores, ya que la débil demanda interna amenaza el objetivo de crecimiento anual del país a pesar del auge de las exportaciones. Los funcionarios prometieron nuevas medidas para apoyar la economía, pero no dieron detalles específicos. Los economistas piden políticas más detalladas, como ampliar el estímulo fiscal.

INDICADORES
Antes de la campana 

• El S&P 500 y el Nasdaq terminaron el lunes al alza, ya que las ganancias tecnológicas de esta semana hacen que los inversores tengan la esperanza de evitar la liquidación iniciada por Tesla y Alphabet la semana pasada. El Dow Jones tuvo problemas durante todo el día y cerró en territorio negativo.

• Los rendimientos de los bonos del Tesoro se mantuvieron prácticamente estables ayer, cayendo ligeramente antes de que terminara la sesión de negociación, mientras los inversores esperan el anuncio de la Reserva Federal el miércoles.

• El petróleo comenzó la semana con otra venta masiva significativa, a pesar de que los comerciantes ignoran en gran medida la escalada del conflicto entre Israel y Hezbolá.

• Bitcoin subió durante el fin de semana debido al revuelo de la Conferencia Bitcoin, pero cayó el lunes después de que el gobierno de EE. UU. anunciara planes para vender algunos bitcoins incautados.

GANANCIAS
A McDonald’s no le esta encantando 

Las acciones de McDonald's ganaron un 3,76% el lunes, a pesar de que la compañía no cumplió con las previsiones de ganancias de los analistas.

Contexto: El gigante de la comida rápida se quedó corto en ingresos y ventas debido a que los clientes dejaron de visitar sus restaurantes después de los aumentos de precios del último trimestre. El director ejecutivo de McDonald's, Chris Kempczinski, culpó a la inflación de forzar aumentos de precios, alterar los programas de valor y cambiar los hábitos de los consumidores.

Indicadores importantes:

• Ganancias ajustadas por acción: 2,97 dólares (los analistas esperaban 3,07 dólares)

• Ingresos netos: 2.020 millones de dólares (frente a los 2.310 millones de dólares de hace un año)

• Ingresos: 6.490 millones de dólares (los analistas pronosticaron 6.610 millones de dólares)

• Ventas en el mismo restaurante: bajan un 0,7%

Volviendo a lo básico: McDonald's está tomando medidas para bajar los precios y atraer clientes de vuelta con su proposición original (si, el de comida rápida y económica). La compañía planea extender su oferta de comida por $5, lanzada en junio, para recuperar su ventaja de acceso.

Lo que están diciendo los analistas: A pesar de las pobres ganancias, las acciones de McDonald's se encaminan hacia su mejor desempeño posterior al día de resultados en cinco años y todavía han bajado un 12% en lo que va del año. La mayoría de los analistas califican la acción como "compra", y ninguno recomienda vender.

Incluso si los clientes dudan en gastar más de cinco dólares en comidas de McDonald's, los inversores entienden el potencial y ‘Moat’ de la compañía si la siguiente movida es volver a la estrategia que lo posicionó como uno de los restaurantes de mayor crecimiento en la industria.

Y por esta razón… Las acciones de McDonald's suben a pesar de la caída de las ganancias.

FINANZAS
Titulares de Wall Street

• Wells Fargo supuestamente realizó entrevistas falsas para candidatos de DEI (RT)

• El Reino Unido inició una ofensiva fiscal contra los patrones de PE (FT)

• Los fondos de cobertura abandonaron sus apuestas cortas en Europa al ritmo más rápido en una década (RT)

• Los fondos de bonos están experimentando entradas de inversión récord (WSJ)

• Las ventas de bonos corporativos japoneses en dólares alcanzaron un récord en el segundo trimestre (BBG)

FLUJO DE OPERACIONES
Flujo de operaciones

Fusiones y adquisiciones / Inversiones

• Un consorcio liderado por Sixth Street Partners acordó adquirir la aseguradora privada Enstar por una valoración de ~5.100 millones de dólares.

• Miner BHP y Lundin Mining adquirirán conjuntamente la firma de exploración canadiense Filo por ~$2,960 millones en efectivo.

• El PIF de Arabia Saudita aumentó su participación mayoritaria en el equipo Newcastle United de la Premiere League en un acuerdo que valora al equipo en 1.300 millones de dólares.

• Vital Energy y Northern Oil and Gas acordaron adquirir conjuntamente activos de esquisto en EE. UU. de Point Energy Partners, propiedad de PE, por 1.100 millones de dólares.

• La firma de inversiones Pondera está explorando la venta de su participación mayoritaria en el fabricante de cajas de arena autolimpiantes Whisker por una valoración de mil millones de dólares.

Capital de riesgo (VC)

• Altana, un sistema de gestión de la cadena de valor, recaudó una Serie C de 200 millones de dólares liderada por USIT.

• Rapido, la startup india de bicicletas y taxis, recaudó una Serie E de 120 millones de dólares con una valoración de 1.000 millones de dólares liderada por WestBridge Capital.

• Osapiens, una plataforma en la nube para el cumplimiento de la normativa ESG internacional, recaudó una Serie B de 120 millones de dólares liderada por Goldman Sachs.

• DataDome, una protección basada en inteligencia artificial contra fraudes y bots maliciosos, recaudó una Serie C de 42 millones de dólares liderada por InfraVia Capital.

• unspun, una tecnología de tejido 3D, recaudó una Serie B de 32 millones de dólares liderada por DCVC.

IPO / Listados directos / Emisiones / Operaciones en bloque

• Honeywell está considerando una oferta pública inicial de su empresa de computación cuántica Quantinuum, de propiedad mayoritaria, con una valoración de hasta 10.000 millones de dólares.

• Un consorcio liderado por Centerbridge Partners está explorando opciones de salida, incluida una oferta pública inicial de la aseguradora especializada Canopius con una valoración de 3.900 millones de dólares.

• Thoma Bravo recaudó 2.700 millones de dólares en la venta de la mitad de su participación en Nasdaq.

• Un inversor de la minera australiana Fortescue está vendiendo acciones por valor de 1.300 millones de dólares.

• El fabricante indio de scooters eléctricos Ola Electric busca recaudar 734 millones de dólares en la oferta pública inicial más grande de la India hasta la fecha.